Modelación de las dinámicas, volatilidades e interrelaciones de los rendimientos del petróleo mexicano, BRENT y WTI

Autores/as

  • Antonio Ruiz-Porras Departamento de Métodos Cuantitativos. Universidad de Guadalajara, CUCEA.
  • Javier Emmanuel Anguiano-Pita Universidad de Guadalajara, CUCEA.

Palabras clave:

Rendimientos del petróleo, MME, Brent, WTI, Modelos GARCH Multivariados

Resumen

Estudiamos las dinámicas, volatilidades e interrelaciones de los rendimientos del petróleo mexicano (MME), Brent y WTI con doce modelos GARCH multivariados. Los resultados sugieren que: 1) la volatilidad de la MME es mayor que la del WTI y menor que la del Brent; 2) el modelo AR(1)-TGARCH(1,1) con una distribución t-de-Student multivariada es el que mejor describe los rendimientos; 3) existen algunas interrelaciones entre las volatilidades de los rendimientos y 4) las buenas y malas noticias tienen impactos asimétricos sobre las volatilidades. El estudio usa datos diarios de los precios spot del petróleo y de sus rendimientos para el periodo 03/01/2000-11/02/2016. 

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Biografía del autor/a

Antonio Ruiz-Porras, Departamento de Métodos Cuantitativos. Universidad de Guadalajara, CUCEA.

Departamento de Métodos Cuantitativos. Universidad de Guadalajara, CUCEA. Dirección: Periférico Norte 799, Núcleo Universitario Los Belenes, 45100, Zapopan, Jalisco, México.

Javier Emmanuel Anguiano-Pita, Universidad de Guadalajara, CUCEA.

Universidad de Guadalajara, CUCEA. Dirección: Periférico Norte 799, Núcleo Universitario Los Belenes, 45100, Zapopan, Jalisco, México.

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Publicado

2016-11-01

Cómo citar

Ruiz-Porras, A., & Anguiano-Pita, J. E. (2016). Modelación de las dinámicas, volatilidades e interrelaciones de los rendimientos del petróleo mexicano, BRENT y WTI. Ensayos Revista De Economía, 35(2), 175–194. Recuperado a partir de https://ensayos.uanl.mx/index.php/ensayos/article/view/10

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Artículos: Convocatoria Regular

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